ETF-Sparplan berechnen: So wächst dein Geld mit Zinseszins

Was ist der Zinseszins?

Beim Zinseszins wachsen nicht nur deine Einzahlungen, sondern auch die Erträge, die du schon erzielt hast. Bei ETFs sind das keine Zinsen im engeren Sinn, sondern Kursgewinne und Dividenden. Das Prinzip ist aber dasselbe: Wenn 1.000 € um 7 % wachsen, hast du 1.070 €. Im nächsten Jahr wachsen dann 1.070 €, nicht mehr 1.000 €.

Am Anfang wirkt der Effekt unscheinbar. Über viele Jahre wird er jedoch zum wichtigsten Teil deines Vermögens: Irgendwann bringen die Erträge mehr als deine eigenen Einzahlungen.

So rechnest du einen Sparplan

Bei einem Sparplan kommt jeden Monat neues Geld dazu. Eine gängige Rechnung: Am Monatsanfang wird die Sparrate eingezahlt, danach wächst das ganze Depot um ein Zwölftel der Jahresrendite. Bei 7 % pro Jahr sind das also rund 0,58 % pro Monat. Das wiederholst du für jeden Monat der Laufzeit.

Von Hand ist das mühsam, mit einem Zinseszinsrechner geht es in Sekunden. Owlvest rechnet genau so, Monat für Monat, und zeigt dir Einzahlungen und Erträge getrennt als Diagramm und Jahrestabelle.

Rechenbeispiel: Wie viel bei 100 € monatlich?

Annahme: Du startest bei null und sparst 100 € im Monat. Gerechnet ist mit einer angenommenen durchschnittlichen Rendite von 5 % bzw. 7 % pro Jahr, monatlich verzinst, ohne Kosten, Steuern und Inflation. Das sind Annahmen, keine Prognosen. Die Werte sind auf ganze Euro gerundet.

• Nach 30 Jahren bei 7 % stammen von 122.709 € nur 36.000 € aus deinen Einzahlungen, rund 86.709 € sind Erträge.
• Zwei Prozentpunkte mehr Rendite machen nach 40 Jahren über 110.000 € Unterschied. Deshalb ist eine realistische Annahme so wichtig.

Zeit ist der stärkste Hebel

Vergleiche 20 und 30 Jahre bei 7 %: Mit 100 € im Monat kommst du nach 20 Jahren auf rund 52.397 €, nach 30 Jahren auf rund 122.709 €. Die zusätzlichen zehn Jahre kosten dich 12.000 € Einzahlungen, bringen aber über 70.000 € mehr.

Wer zehn Jahre später anfängt, müsste für dasselbe Ergebnis nach 20 Jahren deutlich mehr als das Doppelte sparen: 200 € monatlich ergeben bei 7 % nach 20 Jahren rund 104.793 € – immer noch weniger als 100 € über 30 Jahre. Früh anfangen, auch mit kleinen Beträgen, zahlt sich aus.

Kosten: die TER frisst mit

Jeder ETF hat laufende Kosten, angegeben als TER (Total Expense Ratio) pro Jahr. Sie werden direkt aus dem Fondsvermögen entnommen und schmälern deine Rendite jedes Jahr. Über Jahrzehnte summiert sich das spürbar, weil auch die Kosten dem Zinseszins unterliegen.

Gleiches Beispiel, 100 € monatlich über 30 Jahre bei 7 % angenommener Rendite vor Kosten:

Inflation: was dein Geld später wert ist

122.709 € in 30 Jahren sind nicht dasselbe wie 122.709 € heute. Bei einer angenommenen Inflation von 2 % pro Jahr entspricht der Endwert aus dem 7-%-Beispiel nur rund 67.744 € in heutiger Kaufkraft. Bei 5 % Rendite wären es rund 46.138 €.

Das heißt nicht, dass sich Sparen nicht lohnt – auf dem Girokonto würde die Inflation dein Geld ebenso entwerten. Es hilft aber, Ziele realistisch zu planen. Owlvest zeigt dir dein Ergebnis deshalb auch in heutigem Geld.

Warum dein echtes Ergebnis anders aussieht

Ein Rechner mit fester Rendite tut so, als würde dein ETF jedes Jahr gleichmäßig wachsen. In Wirklichkeit schwanken Aktienkurse stark: Auf Jahre mit über 20 % Plus können Jahre mit deutlichen Verlusten folgen. Die 7 % im Beispiel sind ein angenommener Durchschnitt, kein Versprechen.

Für einen Sparplan spielt auch die Reihenfolge eine Rolle. Ein Crash kurz vor dem Ende trifft ein großes Depot härter als ein Crash in den ersten Jahren, in denen du noch günstig nachkaufst. Deshalb ist es sinnvoll, nicht nur eine Zahl anzuschauen, sondern eine Spanne. Owlvest Pro simuliert dafür viele mögliche Marktverläufe und zeigt ein pessimistisches, ein mittleres und ein optimistisches Ergebnis.

Steuern nicht vergessen

Die Beispiele oben sind vor Steuern gerechnet. In Deutschland fallen auf Erträge Abgeltungsteuer und Solidaritätszuschlag an, bei Aktien-ETFs gemindert durch die Teilfreistellung von 30 % und den Sparerpauschbetrag. Bei thesaurierenden ETFs kommt jedes Jahr die Vorabpauschale hinzu. Wie das genau funktioniert, erklären wir im Artikel zur Vorabpauschale.

Dein Sparplan in Owlvest

Wenn du deine eigenen Zahlen durchspielen willst, gib in Owlvest Startkapital, Sparrate, Rendite und Laufzeit ein. Du kannst Kosten, Inflation, eine jährliche Erhöhung der Sparrate und Sonderzahlungen berücksichtigen, Szenarien speichern und vergleichen, ausrechnen, wie viel du für ein Ziel sparen musst, und später einen Entnahmeplan erstellen. Alles wird auf deinem Gerät berechnet.

Hinweis: Dieser Artikel enthält allgemeine Informationen und ist keine Anlage- oder Steuerberatung.